Toulouse-Lautrec era un habitué del Moulin Rouge, el café-concierto más famoso de París, donde tenía una mesa reservada. Este retrato grupal reúne a bailarinas, artistas y amigos de su círculo, como La Goulue, Jane Avril y la cantante May Milton, con el rostro iluminado en un verde ácido. El propio pintor aparece al fondo, junto a su primo mucho más alto.